Rozdíl mezi likviditou a solventností
Před provedením jakékoliv investice je nutné předem znát dva faktory – zda tato investice udrží likviditu společnosti a zda investice, kterou společnost provádí, zachová solventnost společnosti.
Mnozí investoři se zahlcují významem pojmů likvidita a solventnost; v důsledku toho používají tyto pojmy zaměnitelně. Tyto dva pojmy se však od sebe zcela liší.
- Likviditu lze definovat jako schopnost podniku hradit běžné závazky z oběžných aktiv, která má. Likvidita je krátkodobý pojem a zároveň jeden z nejdůležitějších, protože bez likvidity nebude podnik schopen splácet své okamžité závazky. K určení likvidity podniku používáme poměrové ukazatele, jako je ukazatel běžné likvidity, ukazatel pohotové likvidity a ukazatel hotovosti.
- Solventnost lze naproti tomu definovat jako schopnost podniku provozovat svou činnost v dlouhodobém horizontu. To znamená, že solventnost je dlouhodobý pojem.
A investice mohou ovlivnit oba tyto pojmy, ale navzájem se od sebe značně liší.
4.9 (1 067 hodnocení) 250+ kurzů | 40+ projektů | 1000+ hodin | Plný doživotní přístup | Certifikát o absolvování
Infografika likvidita vs. solventnost
Jak vidíte, každý z těchto konceptů se značně liší. Zde jsou popsány nejvýznamnější rozdíly mezi likviditou a solventností –
Likvidita a solventnost – hlavní rozdíly
Jak již vidíte, likviditu a solventnost nelze zaměňovat a jsou od sebe zcela odlišné. Podívejme se na rozhodující rozdíly mezi likviditou a solventností –
- Likviditu lze definovat jako schopnost podniku hradit své krátkodobé závazky svými oběžnými aktivy. Naproti tomu solventnost je schopnost jednotlivce nebo firmy splácet dlouhodobý dluh v dlouhodobém horizontu.
- Likvidita je krátkodobý pojem. Solventnost je dlouhodobý pojem.
- Likviditu lze zjistit pomocí poměrových ukazatelů, jako je běžný ukazatel, pohotový ukazatel atd. Solventnost lze zjistit pomocí ukazatelů, jako je poměr dluhu k vlastnímu kapitálu, ukazatel úrokového krytí atd.
- Likvidita je z hlediska konceptu poměrně málo riziková. Koncepčně je solventnost poměrně vysoké riziko.
- Likviditu je třeba chápat, abychom věděli, jak rychle by firma byla schopna přeměnit svá oběžná aktiva na hotovost. Solventnost naproti tomu hovoří o tom, zda má firma schopnost dlouhodobě vydržet.
Tabulka srovnání likvidity a solventnosti
| Základ pro srovnání likvidity vs. solventnosti | Likvidita | Solventnost |
| 1. Srovnání likvidity a solventnosti. Význam | Likviditu lze definovat jako schopnost podniku uhradit své krátkodobé závazky svými oběžnými aktivy. | Solventnost lze definovat jako schopnost podniku je provozovat činnost po dlouhou dobu. |
| 2. O co se jedná? | Jedná se o krátkodobý pojem, který spočívá v tom, že firma má dostatek peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na splácení běžných dluhů. | Jedná se o dlouhodobý pojem, který vyjadřuje, jak dobře by byla provozována činnost firmy. |
| 3. Závazky | Krátkodobé závazky (podle očekávání) | Dlouhodobá odpovědnost. |
| 4. Závazky. Proč tomu rozumět? | Abychom věděli, jak rychle lze oběžná aktiva přeměnit na peněžní prostředky. | Abychom věděli, zda se firma může udržet, znovu a znovu, rok za rokem. |
| 5. Jaké jsou závazky? Riziko | Je poměrně nízké. | Dost vysoké. |
| 6. Jaké je riziko? Co hledat v rozvaze | Oběžná aktiva, krátkodobé závazky a podrobný popis každé položky pod nimi; | Vlastní kapitál, dluhy, dlouhodobá aktiva atd.; |
| 7. Použité poměrové ukazatele | Kurenční ukazatel, ukazatel kyselého testu apod; | Ukazatel poměru dluhu k vlastnímu kapitálu, ukazatel úrokového krytí apod; |
| 8. Použité poměrové ukazatele. Vzájemný vliv | Je-li solventnost vysoká, lze v krátké době dosáhnout likvidity. | Je-li likvidita vysoká, nemusí být solventnosti dosaženo rychle. |
Závěr
Jak vidíte, likvidita i solventnost jsou pro podnikání důležité pojmy. Nelze je však používat zaměnitelně; mají totiž zcela odlišnou povahu, rozsah a účel. Likvidita může zajistit, zda je podnik schopen splácet své okamžité dluhy. Naproti tomu solventnost se zabývá dlouhodobým dluhem a schopností firmy se udržet. Jakmile tyto pojmy pochopíte, budete schopni stát se obezřetnými. Byli byste také schopni rychle a efektivně rozhodovat o dalším postupu/dalších krocích svého podniku.
Likvidita vs. Solventnost Video
Doporučené články
Tento článek byl průvodcem hlavními rozdíly mezi likviditou a solventností. Přiblížíme si zde rozdíly mezi nimi pomocí příkladů, infografiky a srovnávací tabulky. Můžete se také podívat na následující články, kde se dozvíte více –