Alai

Mikä on veloituskorko (luottokortti)?

Luottokortin veloitusprosentti on mittari, joka osoittaa maksukyvyttömien luottokorttisaldojen prosentuaalisen osuuden suhteessa luottokannan kokonaismäärään. Luottokorttiyhtiöt seuraavat luottokorttien luottotappioastetta seuratakseen luottokorttiluottojensa suorituskykyä. Koko toimialalla luottotappioaste voidaan myös laskea ymmärrettävästi osoittamaan maksuhäiriöisten luottokorttisaldojen kokonaisprosenttiosuus.

Miten luottokorttien veloitusasteet lasketaan

Luottotappioaste on yhtä suuri kuin maksuhäiriöisten luottokorttirahaston saldojen arvo jaettuna kortinhaltijoiden tileillä olevien maksamattomien saldojen kokonaismäärällä. Prosessi tehdään tyypillisesti seuraavasti:

1. Luottokorttiyhtiön poistamat veloitukset lasketaan yhteen vuoden ajalta.
2. Luottokorttiyhtiö vähentää maksukyvyttömiltä ostajilta saamansa maksut, jotta saadaan veloitusten nettomäärä.
3. Nettoveloitusten nettomäärä jaetaan keskimääräisellä jäljellä olevilla lainoilla.

Mitä veloitusprosentti (luottokortti) kertoo?

Luottokorttien charge-off rate on mittari, jota käytetään analysoitaessa luottokorttiluottojen kehitystä. Yritykset laskevat tyypillisesti luottotappioasteet kaikille taseen lainaluokille. Luottokortti veloitetaan tyypillisesti pois, kun tili on maksuhäiriöinen, mikä tapahtuu yleensä silloin, kun luottokorttiyhtiö ei ole saanut vähintään vähimmäismaksua yli 180 päivään.

Toisin sanoen lainanottajat voivat tyypillisesti kerryttää lainan maksuhäiriöitä jopa 180 päivää, ennen kuin laina veloitetaan pois ja katsotaan maksuhäiriöiseksi. Jotkin lainanantajat kuitenkin laskevat luottotappioasteensa käyttäen lainoja, jotka ovat maksuhäiriöisiä yli 120 päivää.

Lainanantajat sisällyttävät yleensä tappiovaraukset kulujenhallintaohjelmiinsa tasoittaakseen luottotappioiden vaikutuksia. Joissakin tapauksissa lainanantajat voivat edelleen saada takaisinmaksun maksukyvyttömistä veloista jatkuvien perintätoimien ansiosta.

Jos luottokorttiyhtiöllä on tiukat luotonantostandardit, mikä tarkoittaa, että se lainaa vain kaikkein luottokelpoisimmille kuluttajille, sen luottotappioaste on todennäköisesti alhaisempi kuin yhtiöillä, joilla on löysemmät luotonantostandardit.

Tiedot luottotappioasteesta voivat olla tärkeä mittari sijoittajille, jotka harkitsevat sijoittamista luottokorttiyhtiöihin. Sijoittajat, jotka omistavat luottokorttiyhtiöiden osakkeita, voivat seurata, ovatko luottotappioasteet pysyneet vakaina vai ovatko ne laskeneet tai kasvaneet. Luottotappiovaraustasot ovat myös toinen tärkeä mittari luottokorttiyhtiöiden sijoittajille, koska yhtiöt tyypillisesti kohdentavat luottotappiovaraukset luottokorttien luottotappiotrendien perusteella. Sekä luottotappiot että luottotappiovaraukset voivat vaikuttaa luottokorttiyhtiön kannattavuuteen.

Luottomarkkinoilla kerätään myös tilastoja, joista käy ilmi luottotappiot lainaluokittain. Alan toimijat seuraavat tyypillisesti luottotappiotilastoja ymmärtääkseen ja sisällyttääkseen luottotappiotrendit riskienhallintaohjelmaan. Yleisesti ottaen taloudellisilla olosuhteilla voi olla merkittävä vaikutus luottotappioiden määrään, ja korkeampi työttömyys lisää luottotappioiden määrää.

Esimerkki luottokorttien luottotappioiden määristä

Federal Reserve raportoi koko toimialan luottotappioiden määrät neljännesvuosittain lainaluokittain. Vuoden 2020 ensimmäisellä neljänneksellä kaikkien liikepankkien luottokorttiluottojen veloitusaste oli 3,76 %. Luottokorttiluottojen maksukyvyttömyysaste oli korkeampi verrattuna muiden kulutusluottotuotteiden maksukyvyttömyysasteeseen, joka oli 0,93 %.

Kuten aiemmin totesimme, taloudelliset olosuhteet vaikuttavat luottokorttien maksukyvyttömyysasteeseen. ”Esimerkiksi vuoden 2009 viimeisellä neljänneksellä, suuren taantuman huipulla, luottokorttien luottotappioaste alalla oli 10,51 prosenttia. Näin ollen voimme nähdä, että talouden kohentuminen myöhempinä vuosina on johtanut alhaisempaan luottotappioiden määrään verrattuna vuoden 2009 taantumaan.”

Esimerkki luottotappioasteiden käytöstä (luottokortit)

Alhaalla on osa luottokorttien liikkeeseenlaskijan, Capital One Financial Corporationin (COF), sijoittajille pitämästä esityksestä. Taulukon alareunassa, punaisella korostettuna, näemme, että Capital One kirjasi vuoden 2020 ensimmäisellä vuosineljänneksellä luottokorttiosastolleen 4,68 %:n nettomääräisen luottotappioasteen. Seuraavassa on muutama poiminta heidän raportistaan:

• Luottotappioasteen ollessa 4.68 % oli korkeampi kuin Federal Reserve Bankin samalta ajanjaksolta raportoima keskimääräinen 3,76 %:n osuus (esitetty yllä).
• Oheisesta taulukosta näemme kuitenkin, että vuoden 2020 Q1:n nettoluovutusaste parani tai laski verrattuna vuoden 2019 vastaavaan ajanjaksoon. Vuoden 2020 ensimmäisellä neljänneksellä nettohyvitysaste oli 4,90 %.
• Sijoittajien, jotka haluavat sijoittaa Capital Oneen, tulisi seurata hyvitysasteen kehitystä nähdäkseen, paraneeko se edelleen tulevina vuosineljänneksinä. Jos näin tapahtuu, Capital One saattaa nähdä kannattavuuden tai tuloksen kasvavan. Jos korko kuitenkin nousee merkittävästi, se saattaa olla merkki talouden heikkenemisestä, pankin taloudellisista vaikeuksista tai molemmista.

Luottokorttien veloitusprosentin rajoitukset

Yhtiöiden raportoimat veloitusprosentit kertovat maksuhäiriöisten tilien prosenttiosuuden. Toisin sanoen se ei ennusta maksuhäiriöitä, vaan se on taaksepäin suuntautuva indikaattori.

Luottokorttien veloitusasteet voivat myös vaihdella rahoitusyhtiöiden välillä. Esimerkiksi pankilla, jonka lainakannasta pieni osa on luottokortteja, voi olla alhaisempi luottotappioaste kuin yrityksellä, joka myöntää pääasiassa luottokortteja. Pankki, jolla on alhaisempi luottotappioaste, ei kuitenkaan välttämättä ole parempi sijoituskohde. On tärkeää tarkastella kaikkien pankin tarjoamien luottotuotteiden maksukyvyttömyysastetta, jotta saadaan kokonaiskuva pankin luotonlaadusta.